Het Fonds is geclassificeerd als een financieel product conform artikel 8 van de Verordening (EU) betreffende informatieverschaffing over duurzaamheid in de financiële dienstensector. Het Fonds promoot ecologische/sociale kenmerken (E/S-kenmerken) en heeft gedeeltelijk duurzame beleggingen als doelstelling. Het Fonds integreert naast traditionele factoren ook ESG-factoren en risico's in het beleggingsproces. Gedetailleerde informatie over de informatieverschaffing over duurzaamheid van het Fonds is te vinden in de PCD (bijlage voor de precontractuele informatieverschaffing van het prospectus) op https://www.gsam.com/responsible-investing/en-INT/non-professional/funds/documents. Het Fonds streeft naar een aantrekkelijk rendement op de lange termijn door te beleggen in een combinatie van een gespreide portefeuille van voornamelijk in euro uitgedrukte obligaties en een of meerdere beleggingsfondsen in hypothecaire vorderingen die ontstaan onder hypothecaire leningen die zijn verstrekt in Nederland. Vanwege het vastrentende karakter van het Fonds kan het Fonds ook gebruikt worden voor matching doeleinden. Het Fonds kan zowel rechtstreeks beleggen als ook in beleggingsfondsen.Het Fonds als geheel heeft geen index. De beoogde allocatie binnen het vermogen van het fonds naar Nederlandse hypothecaire vorderingen is 33,5%. Hypothecaire vorderingen zijn niet op dagelijkse basis verhandelbaar en daardoor kan de werkelijke allocatie naar hypothecaire vorderingen als gevolg van het uitgeven en royeren van participaties (significant) afwijken van de beoogde allocatie. Het overige vermogen zal evenredig worden verdeeld tussen bedrijfsobligaties en hoogwaardige groene bedrijfsobligaties welke voldoen aan het duurzaamheidsbeleid en waarvan de portefeuille gemiddeld minimaal een investment grade rating heeft. Het deel van de portefeuille dat zich richt op Nederlandse hypothecaire vorderingen zal uitsluitend beleggen in beleggingsfondsen en heeft geen index. Het deel van de portefeuille dat zich richt op bedrijfsobligaties wordt actief beheerd en heeft als index Bloomberg Barclays Euro Aggregate Corporate Index. Dit deel heeft tot doel, gemeten over een periode van 5 jaar, de prestatie van de index te overtreffen. Om dit doel te bereiken, worden actieve beheerbeslissingen genomen die resulteren in overwogen en onderwogen posities ten opzichte van de index. Daarnaast kan worden belegd in effecten die geen deel uitmaken van deze index. Voor doeleinden van portefeuillesamenstelling en risicobeheer worden afwijkingsgrenzen (bijvoorbeeld voor sectoren en landen) gehanteerd ten opzichte van de index. Aangezien het specifieke debiteurenrisico een belangrijke bepalende factor is voor de resultaten van het fonds, wordt elke uitgever binnen het beleggingsuniversum onderworpen aan een grondige analyse van de financiële en bedrijfsrisico’s en niet financiële criteria. Het universum waaruit geselecteerd kan worden dient te voldoen aan ons duurzaamheidsbeleid. Zo worden uitgevers gescreend op basis van uitsluitingscriteria. Uitgevers met ernstige en structurele problemen, waarvan is aangetoond dat hun bedrijfsactiviteiten controversieel zijn, worden bijvoorbeeld uitgesloten. Het deel van de portefeuille dat zich richt op kwalitatief hoogwaardige groene bedrijfsobligaties (“corporate green bonds”) wordt actief beheerd en heeft als index MSCI Euro Corporate Green Bond Custom Capped Index. Dit deel heeft tot doel, gemeten over een periode van 5 jaar, de prestatie van de index te overtreffen. Om dit doel te bereiken worden actieve beheerbeslissingen genomen die resulteren in overwogen en onderwogen posities ten opzichte van de index. Daarnaast kan worden belegd in effecten die geen deel uitmaken van deze index. Voor doeleinden van portefeuillesamenstelling en risicobeheer worden afwijkingsgrenzen (bijvoorbeeld voor sectoren en landen) gehanteerd ten opzichte van de index. Aangezien het specifieke debiteurenrisico een belangrijke bepalende factor is voor de resultaten van het fonds, wordt elke uitgever binnen het beleggingsuniversum onderworpen aan een grondige analyse van de financiële en bedrijfsrisico's en niet financiële criteria. Corporate Green Bonds zijn obligaties waarvan de opbrengst wordt gebruikt om nieuwe en/of bestaande milieuvriendelijke projecten geheel of gedeeltelijk te (her)financieren. Om te bepalen welke effecten in aanmerking komen, controleren wij of de geselecteerde obligaties voldoen aan de Green Bond Principles zoals geformuleerd door de International Capital Market Association en of deze voldoen aan ons duurzaamheidsbeleid. Zo worden uitgevers gescreend op basis van uitsluitingscriteria. Uitgevers met ernstige en structurele problemen in verband met controversiële activiteiten op milieugebied, worden bijvoorbeeld uitgesloten. Voor het deel dat belegt in voornamelijk in een portefeuille van sociale obligaties van hoge kwaliteit (met een rating van AAA tot BBB-), die voornamelijk luiden in euro. En heeft als index iBoxx EUR Corporate Social Bonds Investment Grade (10% Issuer capped). Dit deel heeft tot doel, gemeten over een periode van 5 jaar, de prestatie van de index te overtreffen. Om dit doel te bereiken, worden actieve beheerbeslissingen genomen die resulteren in overwogen en onderwogenposities ten opzichte van de index. Daarnaast kan worden belegd in effecten die geen deel uitmaken van deze index. U kunt uw participaties in het fonds verkopen op elke beursdag waarop de waarde van de participaties wordt berekend. Voor dit fonds vindt dit dagelijks plaats. In principe keert het fonds aan u geen dividend uit. Het zal alle inkomsten herbeleggen. Het rendement van het Fonds is afhankelijk van de prestaties van het Fonds, die rechtstreeks verband houden met de prestaties van zijn beleggingen. Het risicoen opbrengstprofiel van het Fonds dat in dit essentiële-informatiedocument wordt beschreven, gaat ervan uit dat u uw beleggingen in het Fonds voor ten minste de aanbevolen periode van bezit aanhoudt, zoals hieronder uiteengezet onder de titel ‘Hoe lang moet ik het aanhouden en kan ik er eerder geld uit halen’. Zie hieronder het deel ‘Hoe lang moet ik het aanhouden en kan ik er eerder geld uit halen?’ voor meer informatie (inclusief beperkingen en/of boetes) over de mogelijkheid om uw belegging in het Fonds te verzilveren.